AI Alpha Lab
Les hvilke norske aksjer AI Alpha Labs AI-modell velger i juni og få innsikt i teorien og kunnskapen som er grunnlaget for AI-modellen vår. I denne bloggen forklarer vi også hvorfor ChatGPT er imponerende, men ikke kan hjelpe deg med å investere.
Som vanlig starter vi hvert blogginnlegg med å vise noen aktuelle aksjevalg og utvikling fra vår Norwegian AI Focus Portfolio. Porteføljen er langsiktig, består av ca. 10 norske aksjer og alle aksjene er valgt utifra vår AI-modell.
Norwegian AI Focus Portfolio – juni
| Utvikling |
|---|
 |
| Avkastning | AI-modell | Equal Weighted Universe |
|---|---|---|
| Totalavkastning | 274,4% | 120,4% |
| Hittil i år | -3,4% | 5,1% |
| 1 år | -15,6% | 1,0% |
| 3 år (ann.) | 14,9% | 8,3% |
| Siden oppstart (ann.) | 27,6% | 15,7% |
| Max Drawdown | -37,2% | -39,0% |
| Ann. Volatility | 23,2% | 20,0% |
| Sharpe Ratio | 1,17 | 0,85 |
Utviklingen er basert på simulert modellporteføljeavkastning for perioden 01.01.2020 – 30.05.2025. Valuta: NOK. Equal Weighted Universe: En portefølje som består av alle aksjer fra aksjeuniverset med like stor vekt. Inkludert transaksjonskostnader på 0,2 % på alle handler. Gebyrer påløpt av investor, som administrasjonsgebyrer og depotkostnader, er ikke inkludert. Avkastningen som vises, er simulert og utgjør derfor ikke avkastning fra en faktisk investering i perioden. Det understrekes at historisk avkastning, enten faktisk eller simulert, ikke er en garanti for fremtidig avkastning, på samme måte som avkastningen kan variere som følge av svingninger i valutakurser.
Hvorfor ChatGPT er imponerende, men ikke kan hjelpe deg med å investere
Å investere i aksjer kan være en overveldende oppgave, spesielt når man prøver å navigere i den enorme mengden informasjon som er tilgjengelig. Noen investorer har begynt å søke hjelp fra kunstig intelligens-modeller som ChatGPT for å bistå med investeringsbeslutningene sine. Det er imidlertid viktig å forstå begrensningene ved slike modeller.
I denne bloggen skal vi forklare hvorfor man ikke bør bruke ChatGPT til å ta investeringsbeslutninger, men i stedet bør bruke nevrale nettverk som kvantifiserer usikkerhet.
Om AI Alpha Lab
AI Alpha Lab er en dansk fintech-virksomhet fra København som ble grunnlagt i 2019. Selskapet har utviklet sin egen sannsynlighetsbaserte AI-modell, spesialisert innen investering. AI Alpha Lab har tillatelse som investeringsrådgiver i Danmark.
Alpha Lab tilbyr investeringsrådgivning til familiekontorer og velstående privatpersoner, samt et fond og et investeringsanalyseabonnement som består av tre månedlige porteføljer for private investorer. Foreløpig er det kun mulig å tilby disse løsningene til danske investorer, men basert på etterspørsel jobber AI Alpha Lab med å utvide til andre nordiske land.
Styrkene og begrensningene til ChatGPT
ChatGPT er en bemerkelsesverdig språkmodell designet av OpenAI. Den er trent på en omfattende mengde tekstdata med sikte på å generere menneskelignende svar og delta i samtaler. Selv om den har en bred forståelse av språk og kan gi generell informasjon om aksjer, mangler den nødvendige sanntidsdata og domenekunnskap for å gi effektive innspill til investeringsbeslutninger.
Når det gjelder markedsdata, er ChatGPTs kunnskap basert på en cutoff-dato, dvs. at de ikke har direkte tilgang til de nyeste markedsdataene etter denne tiden. Aksjekurser, regnskap, nyheter og andre kritiske data endrer seg raskt, og uten tilgang til dette i sanntid kan ikke ChatGPT analysere markedet eller spesifikke aksjer nøyaktig.
I tillegg kan ChatGPT bare gi generell informasjon om aksjer; den mangler den spesialiserte kunnskapen som profesjonelle investorer og analytikere besitter. Vellykket aksjeutvelgelse krever en dyp forståelse av finansmarkedene, dynamikken i de relevante sektorene, selskapets grunnleggende forhold og diverse andre faktorer. Selv om ChatGPT kan gi innsikt basert på eksisterende informasjon, har de ikke erfaringen eller ekspertisen til å ta informerte investeringsbeslutninger.
Aksjemarkedet er iboende uforutsigbart og påvirket av en rekke faktorer som økonomiske forhold, geopolitiske hendelser og investorenes innfall. ChatGPT, som alle andre AI-modeller, kan ikke nøyaktig forutsi fremtidige markedsbevegelser med sikkerhet. Aksjekurser er utsatt for volatilitet, og kompleksiteten i markedsdynamikken gjør det vanskelig for ChatGPT å gi pålitelige estimater eller identifisere de beste aksjene.
Nevrale nettverks rolle og kvantifisering av usikkerhet
For å unngå begrensningene til ChatGPT bruker vi i AI Alpha Lab nevrale nettverk som kvantifiserer usikkerhet. Det øker nøyaktigheten og påliteligheten når man tar investeringsbeslutninger på følgende måter:
1. Mønstergjenkjenning
Nevrale nettverk utmerker seg på å gjenkjenne komplekse mønstre og sammenhenger i data. Ved å trene nevrale nettverk på store datasett, kan vi utnytte disse modellene til å identifisere skjulte mønstre som kan påvirke aksjekursene. Nevrale nettverk muliggjør dermed mer nyansert analyse ved å kunne finne komplekse avhengigheter og korrelasjoner, og dermed forbedre forståelsen av markedet.
2. Kvantifisering av usikkerhet for risikovurderingsformål
Usikkerhet er et iboende aspekt ved aksjeinvestering. Vi bruker usikkerhetskvantifisering for å måle og redegjøre for usikkerheten knyttet til estimater av aksjens avkastning. Ved å innlemme sannsynlighetsmetoder genererer ikke bare AI-modellen vår avkastningsestimater, men gir også usikkerhetsestimater. Med andre ord gir den også sannsynligheten for sine egne estimater. Det lar oss forstå og vurdere de tilknyttede risikoene ved en aksjeinvestering mer effektivt.
3. Integrering av menneskelig kunnskap
Selv om nevrale nettverk og usikkerhetskvantifisering forbedrer aksjeutvelgelsesprosessen, har vi hos AI Alpha Lab anerkjent viktigheten av menneskelig kunnskap fra starten av. Denne tilnærmingen kombinerer kraften i vår AI-modell med innsikten og domenekunnskapen til erfarne, profesjonelle investorer. Menneskelig kunnskap spiller en avgjørende rolle i utviklingen av vår AI-modell, slik at vi kan ta hensyn til markedsforhold og innlemme kvalitative faktorer, som alle forbedrer resultatene vår AI-modell genererer.
Konklusjon
Det er ingen tvil om at ChatGPT er en imponerende språkmodell, men det er heller ingen tvil om at den ikke kan brukes som en vellykket løsning for investering på grunn av begrensningene i tilgang til sanntidsdata og domenekunnskap og dermed evnen til å forutsi markedet.
Som investor er det avgjørende å kjenne til begrensningene til AI-modeller som ChatGPT og i stedet bruke en AI-modell som er egnet for å ta investeringsbeslutninger.
Hos AI Alpha Lab bruker vi nevrale nettverk som kvantifiserer usikkerhet for å ta optimale beslutninger i usikkerhetens verden, som er aksjeinvesteringer. Ved å kombinere kraften i vår AI-modell med menneskelig kunnskap og erfaring, samt en dyp forståelse av markedet, kan vi ta bedre investeringsbeslutninger enn om vi brukte begge alene.
~O~
Ansvarsfraskrivelse
Dette blogginnlegget er utarbeidet av AI Alpha Lab ApS (AI Alpha Lab) og inneholder informasjon og inspirasjon for leseren. Innlegget må ikke betraktes som investeringsråd og kan ikke brukes som grunnlag for å kjøpe eller selge verdipapirer (eller avstå fra å gjøre det). AI Alpha Lab påtar seg intet ansvar for beslutninger basert på informasjonen i innlegget.
Dette innlegget er kun ment som informasjon og utgjør ikke, og skal ikke betraktes som, et tilbud, en oppfordring eller en invitasjon til å engasjere seg i investeringsvirksomhet eller som investeringsråd. Hvis investeringsstrategier eller verdipapirporteføljer nevnes, må leseren være klar over at disse ikke nødvendigvis er gunstige for alle investorer, og at AI Alpha Lab ikke kjenner hver enkelt lesers individuelle egenskaper som kunnskap, investeringserfaring, økonomi, risikopreferanser osv.
AI Alpha Lab har tatt alle rimelige forholdsregler for å sikre korrektheten og nøyaktigheten av informasjonen i innlegget, da den er basert på informasjon som er innhentet fra kilder som anses å være pålitelige. Imidlertid kan korrektheten og nøyaktigheten ikke garanteres. Informasjonen i innlegget kan endres uten varsel.
Leseren er ansvarlig for å vurdere informasjonen i innlegget og bestemme om den passer for deres egne omstendigheter og risikoprofil. Leseren bør søke uavhengig profesjonell rådgivning før de tar beslutninger basert på informasjonen i innlegget.
AI Alpha Lab fraskriver seg ethvert ansvar for tap eller skade som måtte oppstå direkte eller indirekte som følge av bruken av eller tiltro til informasjonen i innlegget, inkludert tap eller skade forårsaket av virus, tekniske feil eller utelatelser i innlegget.
Dette innlegget inneholder informasjon som kan betraktes som en investeringsanbefaling i henhold til markedsmisbruksforordningen (forordning 596/2014 fra Europaparlamentet og Rådet), dvs. informasjon som anbefaler eller foreslår en investeringsstrategi for ett eller flere finansielle instrumenter. Nordnet Bank, Karl Johans gate 16C, 0154 Oslo, har ikke deltatt i utarbeidelsen av materialet. AI Alpha Lab er ansvarlig for innholdet i materialet og at det er i samsvar med gjeldende lover og regler.
AI Alpha Lab og deres ansatte eier ikke selv aksjer i selskapene i den viste portefølje.
Spesiell oppmerksomhet rettes mot følgende:
- Historisk avkastning er ingen garanti for fremtidig avkastning, på samme måte som avkastningen kan variere som følge av valutasvingninger.
- Ved formidling av investeringsanbefalinger må en rekke opplysninger inkluderes for å sikre objektivitet og avsløring av potensielle interessekonflikter. Informasjonen kan finnes i AI Alpha Labs MAR disclosure og rullerende 12 måneders sammendrag av investeringsanbefalinger.
